海尔电器(01169.HK)

海尔智家拟上市再登港交所 私有化海尔电器再获新进展

时间:20-11-18 07:32    来源:新浪

11月16日上午,海尔智家(600690.SH)在上交所发布公告称,在海尔电器(01169)私有化方案生效后,海尔智家H股将以介绍方式在香港联交所主板上市并挂牌交易,本次拟发行24.48亿股,挂牌上市时间预计为2020年12月22日。同一时间,海尔智家在港交所披露招股书。此次介绍上市若能如期完成,海尔智家将实现A+H+D的全球化资本平台布局。

来源:海尔智家公告

此外,海尔智家表示,由于本次H股发行上市及发行H股可转债以私有化海尔电器方案生效为先决条件,该事项尚存在不确定性。

根据海尔智家招股书,在完成海尔电器私有化后,海尔电器将成为海尔智家的全资附属公司,并从港交所退市,海尔智家仍为海尔集团的附属公司。

根据海尔智家H股招股书,海尔智家2017-2019年的收入分別为1541.65亿元、1775.94亿元、1980.06亿元,本公司持有人应占年内利润分别为69.44亿元、74.84亿元、82.06亿元。

来源:海尔智家招股书

另据海尔智家2020年三季报,海尔智家前三季度实现营收1544.12亿元,同比增长2.78%;实现净利润63.01亿元,同比下降17.23%。

根据海尔智家招股书,海尔智家目前的主营业务主要分为中国智慧家庭业务、海外智慧家庭业务、其他业务三个业务分部。

海尔智家的中国智慧家庭业务主要涵盖制冷设备、厨电、空调、洗衣设备及水家电。

根据海尔智家招股书,海尔智家的海外智慧家庭业务也涵盖南美洲以外的主要国际市场,其中绝大部分的收入来自于北美市场,2017-2020年,北美地区贡献的收入分别占总收入的30.06%、29.7%、29.3%、30.8%。

据招股书显示,海尔智家的毛利率呈下降趋势。2017-2020年上半年,海尔智家的毛利率分别为32.5%、29.4%、29.6%、27.4%,海尔智家表示,毛利率下降的主要原因是受到疫情影响,中国智慧家庭业务的平均售价降低,毛利率较低的海外智慧家庭业务收入占比上升,且在营收下降的同时,生产员工成本等固定成本相对稳定。